文| 楊舒芳?袁殿城?

近日，四家第一批試點公司之一的北銀消費金融公司正深陷風波。多家媒體的報道稱，目前已有多名用戶向法院提起訴訟，起訴北銀消費。隨后，北京銀監局公布了罰款150萬的行政處罰決定。

原因是，北銀的業務模式之一，是和擔保公司或資產管理公司等中介合作去拓展客戶，其中有部分中介有從套取資金，實際的資金去向不明。也就是說，不少用戶在毫不知情的情況下，在北銀消費有了20萬元的貸款。

作為一家銀行背景的持牌機構，北銀消費的風控能力和業務模式都遭遇了信任危機。而常規印象中，正規軍一直自持著可靠的形象。

套現池

幾天前，FinWise做了花唄等互聯網信貸背后的套現產業鏈起底。北銀消費事件的發酵，卻炸出了另一個天坑，就是持牌消費金融公司背后的套現池。

據最早爆出此事的《中國經營報》報道，北銀消費在一定程度上，已經淪為中介的套現池。涉及客戶約200人，基本每人名下都在北銀消費有20萬貸款，總金額在4000萬左右。很多人拒絕還款，又為自己的征信檔案上的逾期記錄所憤怒。

這些用戶就是被拉的“人頭”。所謂的“拉人頭”，是與北銀消費合作的擔保公司或資產管理公司的慣用說法，指的是中介借個人用戶的名義，從北銀消費申請貸款。這些款項最終并沒有進入借款人的賬戶，不少借款人甚至壓根不知道自己名下還有這筆貸款。拉人頭的方式大概有三種。

一是套取用戶資料。大概方式是，擔保公司號稱推出某款理財或者貸款產品，拉客戶去填資料，用他們的資料去北銀消費貸款，然后告訴客戶貸款沒有批下來。有的客戶是在接到催收電話后，才知道這筆貸款的存在。

二是貸款后審批錢被轉走。有客戶在北銀消費的貸款代辦點提交申請后，得到了20萬元貸款發放的通知，錢卻被第三方轉走了。

三是花錢拉人頭。部分中介會直接明碼標價，以每單800~1000元的回報，要求客戶以“協助貸款”的方式，簽訂貸款協議。由于擔保公司會提供房產等抵押物，并和客戶簽訂免責協議書，不少客戶以為沒有風險。

謎之風控

盡管北銀消費的事情是最近才真正爆出，但事實上，從網上的相關問答、律師咨詢紀錄來看，起碼從一年前開始，就有用戶陸續發現自己“被貸款”了。

在媒體報道中，有人甚至不知道自己“貸款”的事情，卻接到了北銀消費的催收電話。

在北銀消費的案例中，至少暴露出了三個比較大的風控漏洞。

一是貸前審核。按照規定，消費金融的個人最高額度是20萬，但從實際情況來看，個人申請往往由于各種限制條件而額度較低，通過中介則可以輕松拿到最高額度。

在《中國經營報》的采訪中，有用戶提到中介曾幫他進行資料“包裝”，包括假的工作收入證明、住址信息，并辦理了北京的電話卡和銀行卡。

二是重復擔保。在中介給出“人頭”的合作方案里，中介給提供一套房產作為擔保。在操作中，一套100萬的房子，可以用于做5個人的抵押申請，換到近100萬元的貸款，比例接近100%。

此前FinWise曾經采訪一位做房產抵押貸款的互聯網金融公司CEO。他們對于房產抵押價值的處理是，先按照銀行評估值的70%定價，同時走訪房源所在附近的房產中介，與他們的快賣價（保證3天內能賣出的價格）進行比較，保證抵押價格還要低于快賣價。

三是繞過監管。20萬的貸款限額，本身是為了控制消費金融的風險而設定。但中介通過“拉人頭”，事實上繞過了這一監管。最終中介拿到了多少貸款，取決于拉了多少人頭，所謂的上限形同虛設。

北京銀監局公布的處罰信息，也基本證實了這幾點。

風口上的危機

一個更嚴重的問題在于，這種結構復雜、可控度低的中介模式，似乎不單只存在于中銀消費。從網友的詢問、求助信息來看，捷信、中銀消費等都有類似的機制。

似乎，偏重線下的消費金融公司，由于缺乏高效入口，就會格外倚重渠道，或多或少都存在依賴中介的問題。但如何在規模和風險中尋求平衡，卻是個必須重視的問題。

金融可能是最獨特的一個行業。其他行業做的都是以物易幣的生意，出賣的是商品或者服務，金融卻是以幣易幣，出賣和賺取的都是金錢。

這也是為什么金融機構有一個必談的話題，就是規模和風險。尤其是互聯網金融上線以后，這個課題變的更加重要。因為對金融和信貸來說，規模意味的不僅是利潤，更是巨大的風險。

在消費金融逐步被鼓勵后，成了公認的風口。目前市場的參與者大致包括15家持牌消費金融公司、商業銀行、小貸公司、分期購平臺，和電商系金融公司。在這個戰場里，曾經被羨慕的持牌機構如今顯得有點尷尬。

一方面，牌照并沒有帶來額外的利益傾斜。通常而言，牌照的作用是解決準入問題和控制政策風險。但就目前的情況而言，要從事消費業務，小貸牌照就足夠了。

但持牌機構卻要面臨更為嚴格的監管。一位在第二批試點機構任職的同學說，就現階段而言，我反而覺得小貸牌照更方便，在一些業務和場景上比消費金融牌照要更好用。

另外，消費金融公司的數據庫和征信體系大多沒有建立起來，央行征信的覆蓋和消費金融的客群又不能完全匹配，在對借款人的信用評估上，容易出現盲點。

北銀消費給持牌機構們提了醒。或許是時候向曾經認為不夠高大上的P2P取取經了，畢竟這已經不是可以只靠政策吃飯的時代。