7月18日，人民銀行、工信部、財政部、證監會等中央十部委聯合出臺了《關于促進互聯網金融健康發展的指導意見》。《意見》第一次從中央政策的角度肯定基于互聯網的金融創新；勾勒了行政服務、稅收、法律等基礎構架級別的支持與鼓勵。從實務方面，對于當前逐漸成型的幾類創新模式如支付、網絡借貸、股權眾籌、互聯網基金銷售等提出了務實的指導，體現了監管對于行業調研做足了功課。并且在資金托管、信息披露及安全等角度明確了操作底線和業務邊界。

央行有關負責人在回答記者問時表示，近幾年我國互聯網金融發展迅速，但也暴露出了一些問題和風險隱患，既需要市場驅動，也需要政策監管，同時明確了“一行三會”的監管職責。《意見》出臺之后，互聯網里移動金融大師兄玖富CEO孫雷分析稱，隨著相關政策法律文件的出臺，互聯網金融行業過去“缺門檻、缺規則、缺監管”的局面將得以扭轉，劣幣驅逐良幣的情況將不復存在，互聯網金融行業也將迎來洗牌期。

剩者為王：風雨之后誰將歷久彌新

業內分析人士表示，《互聯網金融健康發展的指導意見》出臺后將帶來一場風雨，然而風雨之后的剩者也將成為勝者。目前來看，行業內唯有遵循《意見》進行業務布局、明確業務規范，并且在《意見》大框架的范圍內進行行業整合和技術創新的互聯網金融平臺才能成為風雨之后的勝者。

互聯網金融行業中，想要成為剩者，唯有在風控和戰略這兩大關鍵點上發力才是關鍵要義。目前來看，有信心在行業內成為剩者的互聯網金融平臺屈指可數。目前來看，玖富憑借著高度契合政策的平臺屬性、Link&Plus的戰略布局、大數據信用決策為基礎的風控模型，此輪行業洗牌之后，極有可能成為互聯網金融行業的一極。

據了解，玖富成立于2006年8月，是一家專注幫助小微和個人客戶更便捷獲得小微信用貸款和金融服務的服務平臺。2013年玖富轉型移動互聯網金融之后，基于微信公眾號先后內孵了7個移動金融產品，其移動端用戶占比更是超過93%。玖富旗下最近冠名《爸爸去哪兒》的悟空理財更是創造了33億交易額奇跡的。與技術單一的P2P公司不同，玖富擁有深厚的風控經驗，權威機構發布的P2P網貸行業評級中，玖富排名前三，AA級排名第一。玖富更是通過“Link&Plus”戰略創新出新業務、新產品，不斷以跨界的方式深入滲透至各個行業，實現金融行業的一條龍服務。互聯網金融洗牌之時，唯有玖富這樣的戰略、技術層面領先業內的企業才能成為王者。

行業變局：互聯網金融業拐點已至

在《互聯網金融健康發展的指導意見》出臺之前，業內無論是監管者還是從業者都在認同這樣一種觀點：由于2014年國內互聯網金融行業的超高速發展，加上監管缺失，平臺間對資產和資金的爭奪激烈，經營和管理等各類風險呈現加速累積態勢。2015年行業將處于風險高發期，風險有集中爆發的可能。

7月8日的移動金融國際峰會上，互聯網金融行業齊聚一堂，探討了當前互聯網行業存在的風險和機遇。零壹研究院院長李耀東博士在移動金融國際峰會發布的《中國P2P借貸服務行業白皮書》更是令人觸目驚心。

白皮書顯示，2014年10月起，互聯網金融從業機構數目首次出現倒閉數大于新增數的情況;而到今年4月，倒閉數竟成為新增數的6倍。2014年，互聯網金融問題平臺環比增長近2倍，2015年1月—4月問題平臺每月超過50家，今年6月全國問題平臺數量為92家，較5月增長了67%。截至2015年4月，問題平臺合計高達614家。

李耀東博士針對《白皮書》數據分析稱，互聯網金融行業已經迎來拐點，平臺倒閉、跑路，甚至某些老牌平臺、知名平臺也出現嚴重的兌付危機的可能性越來越大，互聯網金融行業在行業變局之中將受到重大影響。全行業目前都在呼吁互聯網金融行業的監管，行業內為實現自主監管，早已自發成立北京市網貸協會，希望以行業內從業企業聯制定相關標準的方式實現自律。

監管來臨：風雨欲來行業即將洗牌

此次《意見》出臺后，無疑是將行業監管提升到了政策法規的層面之上，相比行業自律更具規范。央行相關負責人在發布《意見》時稱，我國互聯網金融發展迅速，互聯網金融行業亟需監管和規范。行業發展“缺門檻、缺規則、缺監管”，客戶資金安全也存在隱患，出現了多起經營者“卷款跑路”事件；從業機構內控制度不健全，存在經營風險。作為新生事物，互聯網金融需要政策助力，促進健康發展。

監管來臨之際，無論是從業者、投資人、監管者都表達了個人對于《意見》的觀點和看法。

紅嶺創投董事長周世平稱，作為互聯網金融行業的老兵，將以實際行動支持《意見》，主動規范，合規發展，為行業做出榜樣。”深圳市互聯網金融協會秘書長曾光則表示，《意見》出臺，行業期盼已久。行業指導意見出來之后，互聯網金融行業發展將更加透明和規范，市場將杜絕劣幣驅逐良幣的情況發生。

而對于從業者來說，《意見》出臺在更加清晰地明確了互聯網金融平臺的業務范圍。玖富CEO孫雷講到，條例的出臺不僅使得P2P將被準確定位定性，創新監管框架和細則的出臺，備案機制的公布，都使得互聯網金融企業可以更好的對接資本市場，同時這也意味著未來官方行業協會將成立，來鼓勵行業信息共享和披露機制。

不過，作為行業老兵的孫雷表示，監管意見預計還是比較宏觀粗放，而更重要的是銀監細則何時出臺？準入門檻備案規則細則何時透露？央行征信是否能接P2P？出臺監管意見后不符合意見的企業如何行動？這些問題都是行業從業者最為關心的問題。

據了解，玖富目前提前將注冊資本增資到2億人民幣，備戰監管備案。最近國開行背景的開鑫貸也宣布即將增資到2億，人人貸去年也增到1億，目前行業內注冊資本增資上億的企業有5家左右。玖富也是民生銀行總行互聯網金融銀行托管戰略簽約的第一批企業。目前最為期待銀監相關細則，細則一出，備案通過的企業，也將落地為安。《意見》出臺不會是監管的一蹴而就，而是更多更詳細監管措施的開始后，行業在監管的指導下也將逐步得到規范。

結語：

近幾年我國互聯網金融發展迅速，但也問題頻出，行業在拐點來臨之際，十部委聯合出臺《互聯網金融健康發展的指導意見》，必然是推動互聯網金融行業健康有序發展的應有之義。

從目前行業認知來看，《意見》中的相關監管條例應該還沒有落地，目前只是一個指導意見。從監管角度來講，一刀切，或是監管太嚴，對行業沒有好處。用一個指導意見，應該是最高明的。過往互聯網金融行業劣幣驅逐良幣的行業怪現象導致行業合法合規從業者面臨壓力，但在《意見》推出的今天，中國互聯網金融行業的發展也將迎來一個嶄新的階段。